Question 1

מה הייתה התשואה של ק.ס.מ אג"ח  בשנה האחרונה?

Accepted Answer

ק.ס.מ אג"ח  הניבה תשואה של +3.52% ב-12 החודשים האחרונים.

Question 2

מה הייתה התשואה של ק.ס.מ אג"ח  בחודש האחרון?

Accepted Answer

בחודש האחרון הניבה ק.ס.מ אג"ח  תשואה של +0.00%.

Question 3

מה התשואה של ק.ס.מ אג"ח  מתחילת השנה?

Accepted Answer

מתחילת השנה הניבה ק.ס.מ אג"ח  תשואה של +1.62%.

Question 4

מה התשואה המצטברת של ק.ס.מ אג"ח  ב-3 שנים?

Accepted Answer

ב-3 השנים האחרונות הניבה ק.ס.מ אג"ח  תשואה מצטברת של +2.04%.

Question 5

מה התשואה המצטברת של ק.ס.מ אג"ח  ב-5 שנים?

Accepted Answer

ב-5 השנים האחרונות הניבה ק.ס.מ אג"ח  תשואה מצטברת של +3.70%.

Question 6

כיצד השתנתה תשואת ק.ס.מ אג"ח  לאורך השנים?

Accepted Answer

ק.ס.מ אג"ח  הניבה +3.52% בשנה האחרונה, +2.04% בשלוש שנים מצטבר ו-+3.70% בחמש שנים מצטבר.

Question 7

מה דירוג ק.ס.מ אג"ח  בקטגוריית אג״ח?

Accepted Answer

ק.ס.מ אג"ח  מדורגת במקום 3 מתוך 8 קרנות בקטגוריית אג״ח.

Question 8

מה ציון לירות של ק.ס.מ אג"ח ?

Accepted Answer

ק.ס.מ אג"ח  קיבלה ציון לירות — כוכבים מתוך 5. הציון משקלל ביצועים (55%), סיכון (35%) ואיכות ניהול (10%).

Question 9

מה אחוז הקרנות ש-ק.ס.מ אג"ח  עולה עליהן בקטגוריה?

Accepted Answer

ק.ס.מ אג"ח  מדורגת 3 מתוך 8 — היא עולה על 63% מהקרנות בקטגוריה.

Question 10

כמה קרנות אג״ח פועלות בשוק?

Accepted Answer

בקטגוריית אג״ח פועלות 8 קרנות. ק.ס.מ אג"ח  מדורגת 3 ביניהן.

Question 11

מי מנהל את ק.ס.מ אג"ח ?

Accepted Answer

ק.ס.מ אג"ח  מנוהלת על ידי סקטוריאליות.

Question 12

מתי הוקמה ק.ס.מ אג"ח ?

Accepted Answer

ק.ס.מ אג"ח  הוקמה בשנת 2016 ומאז צברה ניסיון ניהול ורקורד ביצועים לאורך שנים.

Question 13

מה סוג הקרן של ק.ס.מ אג"ח ?

Accepted Answer

ק.ס.מ אג"ח  היא אג״ח — מוצר חיסכון לטווח ארוך המנוהל על ידי סקטוריאליות ומפוקח על ידי רשות שוק ההון.

Question 14

כמה כסף מנוהל ב-ק.ס.מ אג"ח ?

Accepted Answer

נכסי ק.ס.מ אג"ח  עומדים על ₪0 מ׳. גודל הקרן הוא אינדיקטור לאמון המשקיעים וליציבות הניהול.

Question 15

כמה ותיקה ק.ס.מ אג"ח ?

Accepted Answer

ק.ס.מ אג"ח  פועלת מאז 2016 — ותק של שנים רבות בניהול כספי ציבור בשוק ההון הישראלי.

Question 16

האם ק.ס.מ אג"ח  בתזרים כספי חיובי?

Accepted Answer

ק.ס.מ אג"ח  נמצאת בתזרים חיובי. תזרים חיובי מעיד שיותר כסף נכנס לקרן מאשר נמשך ממנה.

Question 17

מה גובה ההפקדות הנטו ב-ק.ס.מ אג"ח ?

Accepted Answer

תזרים הכספים הנטו של ק.ס.מ אג"ח  עמד לאחרונה על ₪0 מ׳. מספר חיובי מצביע על כניסת כספים נטו לקרן.

Question 18

מה גודל ק.ס.מ אג"ח  ומה התנועה הכספית בה?

Accepted Answer

נכסי ק.ס.מ אג"ח  עומדים על ₪0 מ׳ עם תזרים נטו של ₪0 מ׳ לאחרונה.

Question 19

האם ק.ס.מ אג"ח  צוברת נכסים?

Accepted Answer

נכסי ק.ס.מ אג"ח  עומדים על ₪0 מ׳ עם תזרים חיובי. תזרים חיובי מצביע על גיוס נטו של כספים חדשים.

Question 20

האם כדאי לעבור ל-ק.ס.מ אג"ח ?

Accepted Answer

ק.ס.מ אג"ח  מדורגת 3 מתוך 8 בקטגוריה עם תשואה של +3.52% בשנה האחרונה. כדאי לבדוק גם תנאי ניהול ועמלות לפני החלטת מעבר.

Question 21

האם ק.ס.מ אג"ח  מומלצת למשקיעים חדשים?

Accepted Answer

ק.ס.מ אג"ח  מדורגת 3 מתוך 8 עם ציון לירות — כוכבים. מנוהלת ע"י סקטוריאליות — מידע מלא זמין בפרטי הקרן ובדף ההשוואה.

Question 22

כיצד מחשבים את ביצועי ק.ס.מ אג"ח ?

Accepted Answer

ביצועי ק.ס.מ אג"ח  מוצגים לפי תקופות: +3.52% לשנה, +2.04% ל-3 שנים, +3.70% ל-5 שנים. הנתונים מתעדכנים מדי חודש על בסיס דיווחי החברה לרשות שוק ההון.

Question 23

מי יכול להצטרף לקרן השתלמות?

Accepted Answer

הזכאות להצטרף לקרן השתלמות מתחלקת לשתי קבוצות עיקריות: שכירים ועצמאים. שכירים יכולים להצטרף לקרן השתלמות בכפוף להסכמת המעסיק שלהם, שכן מדובר בהטבה ולא בחובה חוקית (בניגוד לפנסיה). עצמאים (או "עוסקים מורשים/פטורים") זכאים לפתוח ולנהל קרן השתלמות באופן עצמאי לחלוטין. למידע נוסף על אופן הפעולה של המוצר, מומלץ לקרוא את המדריך המלא בעמוד קרן השתלמות.

Question 24

כיצד הטבת המס משפיעה על התשואה של קרן ההשתלמות?

Accepted Answer

זוהי למעשה הטבת המס המרכזית והמשמעותית ביותר של המוצר. הרווחים (התשואה) הנצברים בקרן השתלמות פטורים לחלוטין ממס רווחי הון (בשיעור של 25%) כל עוד הכספים נמשכים כדין (לאחר 6 שנים) וההפקדות היו מתחת לתקרה המוטבת.

בפועל, המשמעות היא שהתשואה "נטו" שלכם גבוהה ב-25% מכל אפיק השקעה מקביל החייב במס. תוכלו לבחון את הביצועים של הקרנות השונות בעמוד תשואות קרנות השתלמות.

Question 25

האם אפשר להעביר את הכסף לקרן השתלמות אחרת?

Accepted Answer

כן, בהחלט. התהליך נקרא "ניוד" ומאפשר לכם להעביר את קרן ההשתלמות
הקיימת שלכם לחברה מנהלת אחרת בכל רגע נתון, ללא עלות וללא אירוע מס. והכי חשוב - אתם שומרים על מלוא הוותק והזכויות שצברתם.

התהליך פשוט: פונים לגוף החדש אליו תרצו להצטרף, והוא דואג לכל ביצוע ההעברה עבורכם. לפני מעבר, מומלץ להשתמש בכלי השוואת קרנות השתלמות כדי לבחור נכון את היעד לכספכם.

Question 26

איזו קרן השתלמות לבחור?

Accepted Answer

בחירת קרן השתלמות צריכה להתבסס על שלושה פרמטרים מרכזיים: דמי ניהול (כמה אתם משלמים, גם מההפקדה וגם מהצבירה), ביצועים (מהן תשואות קרן ההשתלמות לאורך זמן, לפחות 3-5 שנים), ומסלול השקעה (לוודא שרמת הסיכון, למשל מניות או אג"ח, תואמת את המטרות שלכם).

הדרך הקלה ביותר לשקלל נתונים אלו היא בעזרת כלי השוואה אובייקטיבי. אנו ממליצים לבדוק את עמוד השוואת קרנות השתלמות שלנו כדי לראות את כל הנתונים במקום אחד.

Question 27

אם אני צריך את הכסף לפני ה-6 שנים הראשונות?

Accepted Answer

משיכת כספים מקרן השתלמות לפני תום 6 שנות ותק (אם היא אינה נזילה) נקראת "משיכה שלא כדין" והיא אינה מומלצת כלל. משיכה כזו כרוכה ב"קנס" חמור: תשלום מס הכנסה בשיעור המס השולי שלכם (שיכול להגיע ל-47% ומעלה) על כל הסכום שנמשך (גם על ההפקדות וגם על הרווחים), ובנוסף אובדן הפטור העתידי ממס רווחי הון. במקום למשוך את הכסף, אפשרות עדיפה בהרבה היא לבדוק זכאות להלוואה מקרן ההשתלמות.

Question 28

הבוס שלי לא מוכן לתת לי קרן השתלמות? מה לעשות?

Accepted Answer

חשוב להבין שבניגוד לקרן פנסיה, הפרשה לקרן השתלמות אינה חובה חוקית על המעסיק במגזר הפרטי, אלא נחשבת להטבה. לכן, המעסיק אינו מחויב לתת לכם קרן השתלמות, אלא אם זהו חלק מההסכם הקיבוצי בענף שלכם או חלק מחוזה ההעסקה האישי שלכם. אם ההטבה חשובה לכם, היא מהווה נושא למשא ומתן מול המעסיק, בדומה לשאר רכיבי השכר, וניתן להעלות אותה בשיחות שכר או בראיון העבודה.

Question 29

עובד שלא מוכן להפריש לקרן השתלמות, האם המעסיק יכול להפריש את חלקו?

Accepted Answer

לא. המודל של קרן השתלמות לשכירים מבוסס על הפקדות הדדיות ("תואמות"). ההפקדה הסטנדרטית היא 2.5% מהעובד ו-7.5% מהמעסיק (סה"כ 10%). הטבת המס למעסיק (הכרה בהוצאה) מותנית בכך שהעובד מפקיד לפחות שליש מהפקדת המעסיק. לכן, מעסיק אינו יכול להפקיד את חלקו (או את מלוא ה-10%) אם העובד בחר באופן אקטיבי לא להפקיד את חלקו כלל.

Question 30

כמה זמן לוקח למשוך את הכספים בממוצע?

Accepted Answer

משיכת כספים מקרן השתלמות שהפכה לנזילה (לאחר 6 שנות ותק) היא תהליך מהיר יחסית. לאחר שהגשתם בקשת משיכה תקינה לגוף המנהל (דרך האזור האישי או בטפסים), הכסף אמור להופיע בחשבון הבנק שלכם תוך מספר ימי עסקים בודדים. על פי התקנות, הגוף המנהל מחויב לבצע את הפדיון תוך 3 ימי עסקים מיום קבלת הבקשה התקינה.

Question 31

במקרה של פטירת העמית, מה דינה של קרן ההשתלמות?

Accepted Answer

במקרה מצער של פטירת עמית, הכספים שנצברו בקרן ההשתלמות עוברים לידי המוטבים שמינה העמית, או ליורשיו החוקיים (אם לא הוגדרו מוטבים). היתרון המשמעותי הוא שהכספים משוחררים למוטבים בפטור מלא ממס רווחי הון, וזאת ללא קשר לוותק הקרן – גם אם נפתחה פחות מ-6 שנים לפני הפטירה. המוטבים יכולים למשוך את הכסף כסכום חד-פעמי פטור ממס, או להשאיר אותו בחשבון על שמם ולהמשיך ליהנות מהתשואות.

Question 32

כמה ניתן להפקיד לקרן השתלמות כעצמאי?

Accepted Answer

עצמאי יכול להפקיד לקרן השתלמות כל סכום שיבחר, ללא הגבלה. עם זאת, החוק קובע תקרות שנתיות לצורך קבלת הטבות מס (הן הטבת "ניכוי" - הכרה בהוצאה, והן פטור ממס רווחי הון). הטבת המס כהוצאה מוכרת מוגבלת להפקדה של עד 4.5% מההכנסה הקובעת, עד לתקרת הכנסה שנתית שמתעדכנת. בנוסף, ישנה תקרה להפקדה שכל הרווחים עליה יהיו פטורים ממס רווחי הון.

Question 33

כמה ניתן להפקיד לקרן השתלמות של עובד שכיר?

Accepted Answer

שיעור ההפקדה המקובל לקרן השתלמות לשכיר הוא 10% מהשכר הקובע. ההפקדה מחולקת כך: 2.5% על חשבון העובד (יורד מהנטו) ו-7.5% על חשבון המעסיק (הטבה בנוסף לשכר). ניתן להפקיד גם בשיעורים נמוכים יותר, כל עוד נשמר יחס של 1:3 בין הפקדת העובד למעסיק. הטבות המס על הפקדות אלו מוגבלות לתקרת שכר חודשית שמתעדכנת מעת לעת (כ-15,712 ש"ח, נכון לכתיבת שורות אלה).

Question 34

האם ההפרשה לקרן השתלמות היא מכלל השכר?

Accepted Answer

לא בהכרח. ההפרשה לקרן השתלמות מבוצעת על בסיס "השכר הקובע", כפי שסוכם בחוזה העבודה שלכם. שכר זה לרוב אינו כולל רכיבים נלווים כמו שעות נוספות, בונוסים, החזרי הוצאות (כמו נסיעות או אש"ל) ושווי רכב. חשוב לבדוק בחוזה העבודה ובתלוש השכר מהו הבסיס המדויק שעליו מחושבות ההפקדות שלכם לקרן.

Question 35

האם עובד שכיר יכול לבחור את קרן ההשתלמות?

Accepted Answer

כן, בהחלט. זכות הבחירה בקרן ההשתלמות שתנהל את כספכם נמצאת באופן מלא בידיכם, העובדים, וזו זכות חוקית. גם אם למעסיק יש הסדר "ברירת מחדל" עם גוף מסוים, אתם רשאים להודיע לו באיזו קרן בחרתם, והוא מחויב להפקיד את הכספים לשם. כדי לקבל החלטה מושכלת, מומלץ להשתמש בכלי השוואת קרנות השתלמות.

Question 36

אני שכיר, האם כדאי לי להפקיד מעל תקרת הטבת המס?

Accepted Answer

הפקדה מעל תקרת השכר המוטבת (כ-15,712 ש"ח, נכון להיום) היא אפשרית, אך חשוב להבין את משמעותה. על ההפקדות עצמן מעל התקרה תשלמו מס הכנסה (ההטבה תיחשב כהכנסה חייבת בתלוש השכר).

בנוסף, הרווחים שייצברו על כספים אלו יהיו חייבים במס רווחי הון של 25% בעת המשיכה. עם זאת, זו עדיין יכולה להיות אופציית חיסכון אטרקטיבית לטווח בינוני (6 שנים) בזכות נזילות ודמי ניהול נמוכים, במיוחד אם אתם בוחנים תשואות קרנות השתלמות אטרקטיביות.

Question 37

מה הסכום המקסימלי להפקדות כעצמאים לניצול הטבות המס?

Accepted Answer

הטבות המס לעצמאים בקרן השתלמות מורכבות משני חלקים: הטבת "ניכוי" (הכרה בהוצאה) והטבת פטור ממס רווחי הון. כדי ליהנות מהטבת הניכוי המקסימלית, ניתן להפקיד 4.5% מההכנסה הקובעת השנתית, עד תקרת הכנסה של כ-293,397 ש"ח (נכון ל-2024). בנפרד, כדי ליהנות מפטור מלא על מס רווחי הון, תקרת ההפקדה השנתית עומדת על כ-19,920 ש"ח (נכון ל-2024).

Question 38

במידה וגובה ההפקדה עולה על תקרת הפטור?

Accepted Answer

אם מפקידים לקרן השתלמות סכום הגבוה מתקרת הפטור השנתית (כ-19,920 ש"ח לעצמאי או תקרת השכר המוטב לשכיר), הקרן מתחלקת לשני חלקים: כספים "פטורים" (עד התקרה) וכספים "חייבים" (הסכום שמעל התקרה).

בעת המשיכה, הרווחים שנצברו על החלק הפטור יהיו פטורים ממס רווחי הון, בעוד שהרווחים שנצברו על החלק החייב ימוסו ב-25%. עדיין תוכלו לבחון את תשואות קרנות ההשתלמות כדי לבחור את המסלול המועדף עליכם.

Question 39

למי מתאים לחסוך בקרן השתלמות?

Accepted Answer

קרן השתלמות היא אפיק חיסכון אטרקטיבי לטווח בינוני (6 שנים) המתאים גם לשכירים וגם לעצמאים. לשכירים, זוהי הטבה משמעותית מהמעסיק (הוא מפקיד 75% מהסכום) המאפשרת חיסכון פטור ממס. לעצמאים, זוהי דרך מצוינת ליהנות מהטבות מס משמעותיות (הכרה בהוצאה) ובמקביל לחסוך כסף נזיל הפטור ממס רווחי הון. בזכות הטבות המס הייחודיות לה, היא נחשבת לאחד מאפיקי החיסכון המשתלמים ביותר בישראל.

Question 40

אם יש לי 2 קרנות השתלמות ואחת נזילה, האם זה משפיע על הקרן החדשה?

Accepted Answer

כן, וזו הטבה משמעותית. אם יש לך קרן השתלמות ותיקה ונזילה (מעל 6 שנים) ואתה לא מושך ממנה כספים, באפשרותך לבצע "החלת ותק". משמעות הדבר היא שתוכל למשוך כספים בפטור ממס גם מהקרן החדשה (שטרם צברה 6 שנות ותק), בתנאי שאתה ממשיך להפקיד לאחת הקרנות. זוהי דרך מצוינת לשמור על נזילות גבוהה של כספי החיסכון שלך.

Question 41

האם חייבים למשוך את הכסף מקרן השתלמות לאחר 6 שנים?

Accepted Answer

ממש לא, ולרוב זה גם לא כדאי. לאחר 6 שנים קרן ההשתלמות הופכת ל"נזילה", שזה אומר שאפשר למשוך את הכסף בפטור ממס.

עם זאת, היתרון הגדול הוא להשאיר את הכסף בפנים, שם הוא ממשיך לצבור תשואות וליהנות מפטור מלא ממס רווחי הון. רבים משתמשים בקרן כחיסכון מצוין לטווח ארוך, הרבה מעבר ל-6 השנים הראשונות.

Question 42

האם הפקדות מעסיק משתנות אם הקרן נזילה או לא?

Accepted Answer

לא, אין שום שינוי. המעסיק ממשיך להפקיד את חלקו לקרן ההשתלמות שלכם כרגיל, בדיוק באותם שיעורים, גם לאחר שהקרן הפכה לנזילה (עברו 6 שנים). הנזילות היא זכות שלכם (למשוך את הכסף), אך היא אינה משפיעה כלל על חובת ההפקדה השוטפת של המעסיק.

סוגי מוצרים פנסיונים

מנהלי השקעות

תשואות

השוואות

הלוואות מקופה

השוואה לאתרי ממשלה

מאמרים וחדשות

מידע ולמידה

מומלץ לקרוא

ק.ס.מ אג"ח

תשואות חודשיות

דירוגים

מאמינים בק.ס.מ אג"ח ?

ידעתם?

רמת סיכון

קופות דומות

מחשבון תשואה