האם אפשר לשנות מסלול השקעה של קופת גמל במעמד תיקון 190?

התשובה תלויה בוותק הפוליסה. פוליסות ביטוח מנהלים ישנות (שנפתחו לפני 2013) נחשבות לרוב עדיפות, כיוון שיש להן "מקדם קצבה" מובטח ונמוך. במוצרים החדשים (שנפתחו אחרי 2013), היתרון הזה כבר לא קיים, והפערים בין קופת גמל לביטוח מנהלים חדש הצטמצמו משמעותית, כשלרוב דמי הניהול בקופת הגמל יהיו אטרקטיביים יותר.

זוהי אכן אחת הדרישות המרכזיות של תיקון 190. הפתרון האפשרי הוא "לקנות קצבה" – כלומר, להפקיד סכום הוני (חד-פעמי) לאחד המוצרים המשלמים קצבה, ובכך להגדיל את הקצבה החודשית שלכם עד שתגיע לרף המזערי הנדרש. יש לבחון את כדאיות הפעולה, כיוון שקניית קצבה בסכום הנדרש (כ-4,500 ₪) עשויה לדרוש הפקדה של סכום גבוה.

לא. תיקון 190 אינו מאפשר משיכה קבועה ואוטומטית של סכום חודשי (מה שנקרא "אנונה" או "קצבה מלאכותית"). כל משיכה הונית מהקופה, גם אם היא חלקית, כרוכה בהגשת בקשת משיכה מסודרת ואישור של בית ההשקעות, ולכן התהליך אינו יכול להתבצע באופן אוטומטי.

תיקון 190 מציע הטבת מס רווחי הון משמעותית ולכן הפרמטר העיקרי לבחירת קופת גמל הינה תשואה, אך מכיוון שהכספים אינם נזילים בכל עת, חשוב לבחור בית השקעות או חברת ביטוח בעל מוניטין של תשואה עודפת לטווח ארוך.

בנוסף, חשוב לבחור גוף התואם את אופי והשקפת ההשקעות שלכם, כיום ניתן לבחור מבין מגוון רחב של מסלולי השקעות ברמות סיכון שונות.

דמי ניהול הם פרמטר חיוני לבדיקה אך לא מכריע, לעיתים יש אי התאמה בין הגוף המוביל בתשואות לבין הגוף בעל דמי הניהול הנמוכים ביותר.

זו לא שאלה של "עדיף" כיוון ששני המוצרים משרתים מטרות שונות. קופת גמלהיא מוצר חובה לחיסכון פנסיוני ארוך טווח. לעומתה, קרן השתלמות היא הטבה לחיסכון לטווח בינוני (נזילה לאחר 6 שנים). לכן, ההמלצה היא לא לבחור ביניהם, אלא לשלב בין השניים: גם לחסוך לפנסיה וגם ליהנות מהטבת החיסכון לטווח בינוני.