כסף הוני מול קצבתי: המדריך שיעשה לכם סדר בארנק הפנסיוני

תחשבו על קופת הגמל שלכם כמו על ארנק גדול שיש בו שני תאים נפרדים. הכסף בשני התאים מושקע ועובד עבורכם, אבל החוקים לגבי מתי ואיך אפשר להוציא אותו שונים לחלוטין. השינוי הגדול קרה בשנת 2008, ברגע שהמדינה החליטה שהיא רוצה להבטיח שלכל אזרח תהיה הכנסה חודשית קבועה בגיל פרישה.

כסף הוני: החיסכון ה"ישן" והגמיש (הפקדות עד 31.12.2007)

זהו הכסף שהופקד למוצרים פנסיוניים (כמו קופות גמל או ביטוחי מנהלים) לפני הרפורמה הגדולה. המדינה למעשה "כיבדה" את התנאים הישנים עבור הכספים האלו.

• היתרון הגדול: גמישות. בהתאם לתנאי הקופה, לרוב תוכלו למשוך אותו כסכום חד-פעמי, פטור ממס רווחי הון, בהגיעכם לגיל המתאים (לרוב 60) ועם ותק מסוים.
• למה הוא כל כך יקר ערך? זו אחת מהטבות המס הבודדות שנותרו למשקיע בישראל. למעשה, זה כסף שגדל וצובר תשואה מבלי שתצטרכו לשלם על הרווחים מס של 25%.

כסף קצבתי: החיסכון ה"חדש" לפנסיה החודשית (הפקדות מ-1.1.2008)

כל שקל שהופקד לחיסכון פנסיוני (למעט קרן השתלמות) החל משנת 2008 נצבע בצבע "קצבתי".

• המטרה: להבטיח שתהיה לכם הכנסה חודשית יציבה לאחר הפרישה. המדינה בעצם אומרת: "אנחנו רוצים שתשתמשו בכסף הזה כדי לשלם לעצמכם משכורת חודשית, ולא כדי לקנות רכב חדש ביום שאחרי הפרישה".
• המגבלה: לא ניתן למשוך אותו כסכום חד-פעמי, אלא רק כקצבה חודשית (פטורה ממס עד תקרה מסוימת). ניסיון למשוך אותו בכל זאת יוביל לקנס כבד.

אתם לא צריכים לנחש. המידע הזה מופיע שחור על גבי לבן בדוחות שאתם מקבלים.

1. פתחו את הדוח השנתי או הרבעוני של קופת הגמל, קרן הפנסיה או ביטוח המנהלים.
2. חפשו טבלה שמפרטת את הרכב החיסכון. לרוב תראו שורות נפרדות כמו: "יתרה הונית", "יתרה קצבתית", "כספי תגמולים עד 2008" או "כספי תגמולים מ-2008".
3. הסתכלו על הסכומים: אם יש לכם סכום בשורה של "הוני" או "עד 2008", זה אומר שיש לכם כסף גמיש יותר בחשבון. אם רוב הכסף מופיע תחת "קצבתי" או "מ-2008", רוב החיסכון שלכם מיועד לפנסיה חודשית.

אם אתם חוסכים ותיקים, סביר להניח שיש לכם שילוב של שני סוגי הכספים באותה הקופה. זה קורה בעיקר במוצרים הבאים:

• קופות גמל ותיקות: כל מי שהפקיד כספים לפני 2008 והמשיך להפקיד לאותה קופה (או קופה מקבילה) אחריה.
• ביטוחי מנהלים ישנים: המצב פה יכול להיות מעט מורכב יותר, ולפעמים החלק ההוני לא נהנה מהתנאים המיוחדים (כמו מקדם קצבה מובטח) של הפוליסה, ולכן חשוב לבדוק זאת.
• קרנות פנסיה: גם כאן, חוסכים ותיקים יראו בדוחות שלהם חלוקה ברורה בין הצבירה שלפני 2008 לזו שאחריה.

הבנת ההבדל בין הוני לקצבתי היא קריטית כדי להימנע מטעויות שעולות הרבה מאוד כסף.

הטעות הכואבת: משיכת כסף קצבתי בקנס של 35%

זו הטעות החמורה ביותר. אם תתעקשו למשוך את הכסף הקצבתי שלכם כסכום חד-פעמי לפני גיל הפרישה (וללא אישור מיוחד), תשלמו מס עונשי בגובה 35% על כל הסכום שמשכתם (הקרן + הרווחים!). זהו הפסד עצום שנועד למנוע מאנשים לרוקן את החיסכון הפנסיוני שלהם.

הטעות השקטה: בזבוז כסף הוני פטור ממס

רבים חושבים שכשהם מגיעים לגיל 60, הדבר הנכון הוא למשוך את כל הכסף ההוני. זו יכולה להיות טעות. הכסף ההוני הוא נכס נדיר: הוא ממשיך לצבור תשואה בפטור מלא ממס רווחי הון. אם תמשכו אותו ותשקיעו אותו באפיק אחר (למשל, תיק השקעות בבנק), תתחילו לשלם 25% מס על כל רווח עתידי. לכן, לרוב מומלץ למשוך את הכסף ההוני רק כמוצא אחרון.

במקום למהר ולמשוך אותו, יש אפשרויות חכמות יותר:

1. להשאיר אותו בקופה: תנו לו להמשיך לצמוח בפטור ממס. זהו אפיק השקעה מצוין בפני עצמו.
2. לקחת הלוואה על חשבונו: רוב בתי ההשקעות ישמחו לתת לכם הלוואה אטרקטיבית (בריבית נמוכה מאוד) כנגד הכסף ההוני שלכם. כך אתם יכולים להשתמש בכסף נזיל למטרה שאתם צריכים, בזמן שהחיסכון המקורי ממשיך לעבוד עבורכם בפטור ממס.
3. לתכנן את הפרישה חכם: בעזרת תכנון פרישה נכון, ניתן לשלב בין משיכת חלק מהכסף ההוני לבין קבלת קצבה מהכסף הקצבתי, ולהגיע לתוצאת מס אופטימלית.

• האם אפשר להעביר כסף קצבתי להוני? לא. המעבר הוא חד-כיווני. אפשר להחליט להשתמש בכסף הוני כדי לקבל קצבה, אבל אי אפשר להפוך כסף קצבתי לנזיל.
• מה קורה לכסף במקרה פטירה, חס וחלילה? במקרה כזה, היורשים או המוטבים יוכלו בדרך כלל למשוך את כל הכסף (הוני וקצבתי) כסכום חד-פעמי, בפטור ממס.
• האם זה רלוונטי גם לקרן השתלמות? לא. קרן השתלמות היא מוצר הוני במהותו, שבו כל הכסף נזיל ופטור ממס לאחר 6 שנות ותק (או 3 שנים למטרות השתלמות).

1. בדקו את הדוחות שלכם: זהו כמה כסף "הוני" וכמה "קצבתי" יש לכם. ידע הוא כוח.
2. אל תיגעו בכסף הקצבתי: הוא מיועד למטרה אחת – הבטחת העתיד שלכם.
3. התייחסו לכסף ההוני כאל נכס יקר: זהו החלק הגמיש והפטור ממס. אל תמהרו למשוך אותו. שקלו הלוואה או השאירו אותו לצמוח.
4. לפני כל החלטה, התייעצו: תכנון נכון יכול לחסוך לכם עשרות ומאות אלפי שקלים במסים ובהחלטות שגויות.